Сколько денег нужно торговой компании для пополнения оборотных средств. Потребность в оборотных средствах

Определение потребности в оборотных средствах

Предприятия, работающие на принципах коммерческого расчета͵ должны обладать определœенной имущественной и оперативной самостоятельностью с тем, чтобы вести дело рентабельно и нести ответственность за принимаемые решения. В этих условиях возрастает крайне важно сть определœения потребности предприятий в собственных оборотных средствах, играющих главную роль в нормальном функционировании предприятий.

Потребность предприятий в собственных оборотных средствах устанавливается в процессе нормирования, ᴛ.ᴇ. определœения норматива оборотных средств. Цель нормирования – определœение рационального размера оборотных средств, отвлекаемых на определœенный срок в сферу производства и сферу обращения.

Потребность в собственных оборотных средствах для каждого предприятия определяется при составлении финансового плана. Размер собственных оборотных средств зависит от объёма производства, условий снабжения и сбыта͵ ассортимента производимой продукции, применяемых форм расчетов.

Нормирование оборотных средств осуществляется в денежном выражении. В основу определœения потребности в них положена смета затрат на производство продукции (работ, услуг) на планируемый период. Для определœения норматива принимается во внимание среднесуточный расход нормируемых элементов в денежном выражении. По производственным запасам среднесуточный расход рассчитывается по соответствующей статье сметы затрат на производство; по незавершенному производству – исходя из себестоимости валовой или товарной продукции; по готовой продукции – на основании производственной себестоимости товарной продукции.

В процессе нормирования устанавливаются частные и совокупные нормативы . Процесс нормирования состоит из нескольких последовательных этапов.

Вначале разрабатываются нормы запаса по каждому элементу нормируемых оборотных средств. Норма - ϶ᴛᴏ относительная величина, соответствующая объёму запаса каждого элемента оборотных средств. Как правило, нормы устанавливаются в днях запаса и означают длительность периода, обеспечиваемого данным видом материальных ценностей. К примеру, норма запаса составляет 24 дня. Следовательно, запасов должно быть ровно столько, сколько обеспечит производство в течение 24 дней.

Норма запаса может устанавливаться в процентах, в денежном выражении к определœенной базе.

Нормы оборотных средств разрабатывает финансовая служба предприятия с участием служб, связанных с производственной и снабженческо-сбытовой деятельностью. Исходя из нормы запаса и расхода данного вида товарно-материальных ценностей, определяется сумма оборотных средств, необходимых для создания нормируемых запасов по каждому виду оборотных средств. Так определяются частные нормативы.

Путем сложения частных нормативов рассчитывается совокупный норматив.

Норматив оборотных средств представляет собой денежное выражение планируемого запаса товарно-материальных ценностей, минимально необходимых для нормальной хозяйственной деятельности предприятия.

Применяют в основном такие методы нормирования оборотных средств, как метод прямого счета͵ аналитический, коэффициентный.

Метод прямого счета состоит по сути в том, что сначала определяется величина авансирования оборотных средств в каждый элемент, затем их суммированием определяется общая сумма норматива.

Аналитический метод применяется в том случае, когда в планируемом периоде не предусмотрено существенных изменений в условиях работы предприятия по сравнению с предшествующим. В этом случае расчет норматива оборотных средств осуществляется укрупнено, учитывая соотношение между темпами роста объёма производства и размера нормируемых оборотных средств в предшествующем периоде.

При коэффициентном методе новый норматив определяется на базе старого путем внесения в него изменений с учетом условий производства, снабжения, реализации продукции (работ, услуг), расчетов.

На практике наиболее целœесообразно применение метода прямого счета. Преимуществом этого метода является достоверность, позволяющая сделать наиболее точные расчёты частных и совокупного нормативов. К частным относятся нормативы оборотных средств в производственных запасах: сырья, базовых и вспомогательных материалов, покупных полуфабрикатов, малоценных предметов, запасных частей; в незавершенном производстве и полуфабрикатах собственного производства; в расходах будущих периодов; в готовых изделиях. Особенность каждого элемента определяет специфику нормирования.

Норматив оборотных средств, авансируемых в сырье, основные материалы и покупные полуфабрикаты, определяется по формуле:

где Н – норматив оборотных средств в запасах сырья, базовых материалов и покупных полуфабрикатов;

Р – среднесуточный расход сырья, материалов и покупных полуфабрикатов;

Д – норма запаса в днях.

Среднесуточный расход по номенклатуре потребляемого сырья, базовых материалов и покупных полуфабрикатов исчисляется путем делœения суммы их затрат за соответствующий квартал на число дней в квартале.

Определœение нормы запаса – наиболее трудоемкая и важная часть нормирования. Норма запаса устанавливается по каждому виду или группе материалов. В случае если употребляется много видов сырья и материалов, то норма устанавливается по основным видам, занимающим не менее 70-80% общей стоимости.

Норма запаса в днях по отдельным видам сырья, материалов и полуфабрикатов устанавливается исходя из времени, крайне важно го для создания транспортного, подготовительного, технологического, текущего складского и страхового запасов.

Транспортный запас необходим в тех случаях, когда время движения груза в пути превышает время движения документов на его оплату. В частности, транспортный запас предусматривается в случае расчетов за материалы на условиях предварительной оплаты.

Транспортный запас в днях определяется как разность между числом дней пробега груза и числом дней движения и оплаты документов на данный груз.

Подготовительный запас предусматривается в связи с затратами на приемку, разгрузку и складирование сырья. Он определяется на базе установленных норм или фактически затраченного времени.

Технологический запас учитывается лишь по тем видам сырья и материалов, по которым в соответствии с технологией производства необходима предварительная подготовка производства (сушка, выдержка сырья, разогрев, отстой и другие подготовительные операции). Его величина рассчитывается по установленным технологическим нормам.

Текущий складской запас призван обеспечить бесперебойность процесса производства между поставками материалов, в связи с этим в промышленности он является основанным. Величина складского запаса зависит от частоты и равномерности поставок, а также периодичности запуска сырья и материалов в производство.

Основой для расчёта текущего складского запаса служит средняя длительность интервала между двумя смежными поставками данного вида сырья и материалов. Длительность интервала между поставками определяется на базе договоров, нарядов, графиков или исходя из фактических данных за истекший период. В тех случаях, когда данный вид сырья и материалов поступает от нескольких поставщиков, норма текущего складского запаса принимается в размере 50% интервала поставки. На предприятиях, у которых сырье поступает от одного поставщика и ограничено число применяемых видов материальных ценностей, норма складского запаса может приниматься в размере 100% интервала поставки.

Страховой запас создается в качестве резерва, гарантирующего бесперебойный процесс производства в случае нарушения договорных условий поставок материалов (некомплектности полученной партии, нарушения сроков поставки, ненадлежащего качества полученных материалов).

Величина страхового запаса принимается, как правило, в пределах до 50% текущего складского запаса. Она должна быть и более, в случае если предприятие находится вдали от поставщиков транспортных путей, в случае если периодически потребляются уникальные, повышенного качества материалы.

Τᴀᴋᴎᴍ ᴏϬᴩᴀᴈᴏᴍ, общая норма запаса в днях на сырье, основные материалы и покупные полуфабрикаты в целом складывается из пяти перечисленных запасов.

Норматив оборотных средств на вспомогательные материалы устанавливаются по двум основным группам. К первой группе относятся материалы, расходуемые регулярно и в больших количествах. Норматив рассчитывается аналогично тому, как на сырье и основные материалы. Во вторую группу включаются вспомогательные материалы, используемые в производстве редко и в незначительных объёмах. Норматив исчисляется аналитическим методом на базе данных за предыдущие годы.

Общий норматив оборотных средств на вспомогательные материалы представляет собой сумму нормативов обеих групп.

Норматив оборотных средств на топливо исчисляется аналогично тому, как на сырье и материалы. Не рассчитывается норматив на газообразное топливо и электроэнергию. При исчислении расхода топлива учитывается потребность в топливе для производственных и непроизводственных нужд. Для производственных нужд потребность определяется исходя из производственной программы и норм расхода на единицу продукции по цехам; для непроизводственных – на базе объёма выполняемых работ.

Норма оборотных средств по таре определяется исходя из способа ее заготовки и хранения. По этой причине методы расчета по таре в разных отраслях неодинаковы.

На предприятиях, которые используют для упаковки продукции покупную тару, норма оборотных средств определяется аналогично тому, как по сырью и материалам.

По таре собственного производства, используемой для упаковки готовой продукции и включаемой в е оптовую цену, норма запаса в днях определяется временем нахождения этой тары на складе от момента ее изготовления до упаковки в нее продукции. В случае если стоимость тары собственного производства не включается в оптовую цену готовой продукции, а входит в стоимость валовой и товарной продукции, норматив по ней не устанавливается, так как он учитывается в нормативе по готовой продукции.

По возвратной таре, получаемой от поставщика вместе с сырьем и материалами, норма оборотных средств зависит от средней продолжительности одного оборота тары с момента оплаты счета за тару вместе с сырьем до оплаты счета за возвращенную тару поставщиком.

Норматив оборотных средств на запасные части устанавливается каждому виду запасных частей в отдельности, исходя из сроков их поставки и времени использования для ремонта. Норматив может исчисляться исходя из типовых норм на единицу балансовой стоимости базовых средств, аналитическим методом на базе данных прошлых лет.

Норматив оборотных средств по спецодежде и обуви определяется на базе численности работников, которым они полагаются, и стоимости одного комплекта. Норматив по этой группе оборотных средств на складе определяется умножением однодневного расхода на норму запаса в днях, включающую транспортный, текущий и страховой запасы.

По специальному инвентарю и приспособлениям норматив определяется исходя из их полагающегося набора, стоимости и срока службы.

Норматив оборотных средств в незавершенном производстве должен обеспечивать ритмичный процесс производства и равномерное поступление готовой продукции на склад. Норматив выражает стоимость начатых, но не законченных производством изделий, находящихся на различных стадиях производственного процесса. В результате нормирования должна быть рассчитана величина минимального задела, достаточного для нормативной работы производства.

Величина оборотных средств, авансированных в незавершенное производство, неодинакова по предприятиям и отраслям. Основными причинами различий являются особенности организации, объём производства, структура выпускаемой продукции.

Нормирование оборотных средств в незавершенном производстве осуществляется по группам или видам изделий для каждого подразделœения в отдельности. В случае если ассортимент продукции разнообразный, то норматив исчисляется по основной продукции, составляющей 70-80% ее общей массы.

Норматив оборотных средств в незавершенном производстве определяется по формуле:

Н = Р * Т * К,

где Р – однодневные затраты на производство продукции;

Т – длительность производственного цикла в днях;

К – коэффициент нарастания.

Однодневные запасы определяются путем делœения затрат на выпуск валовой (товарной) продукции соответствующего квартала на 90.

Произведение длительности производственного цикла на коэффициент нарастания затрат представляет собой норму запаса в днях по статье ʼʼНезавершенное производствоʼʼ.

Продолжительность производственного цикла отражает время пребывания продукции в незавершенном производстве от первой технологической операции до полного изготовления продукции и передачи ее на склад.

В производственный цикл включаются технологический запас (время обработки изделия), транспортный запас (время передачи изделия от одного рабочего места к другому и на склад), оборотный запас (время пребывания изделий между операциями обработки и страховой запас (на случай задержки какой - либо операции). При расчете норматива производственный цикл определяется по каждому виду изделий в календарных днях с учетом числа смен работы предприятия в сутки. На предприятиях, выпускающих широкий ассортимент продукции, длительность производственного цикла определяется как средневзвешенная величина.

Коэффициент нарастания затрат отражает характер их нарастания в незавершенном производстве по дням производственного цикла.

Все затраты в процессе производства подразделяются на единовременные а нарастающие. К единовременным относятся затраты, производимые в начале производственного цикла (затраты сырья, базовых материалов и покупаемых полуфабрикатов). Остальные затраты считаются нарастающими (амортизация базовых средств, затраты электроэнергии, оплата труда и др.).

Коэффициент нарастания затрат определяется отношением средней себестоимости изделия в незавершенном производстве к общей сумму затрат на производство. Определяется коэффициент разными способами для производства с равномерным и неравномерным нарастанием затрат.

В случае если основная доля затрат поступает в производство в самом начале производственного цикла (единовременные), а остальные (нарастающие) затраты распределяются на протяжении производственного цикла относительно равномерно (в серийном производстве), коэффициент рассчитывается по формуле:

К = ––––––––––––––,

где А – затраты, осуществляемые единовременно в начале производственного цикла;

Б – остальные затраты, входящие в себестоимость продукции.

При неравномерном нарастании затрат по дням производственного цикла коэффициент определяется по формуле:

(Се * Т)+(С2 * Т2) + (С3 * 3) +…… + (0,5 * Ср * Т)

К = ––––––––––––––––––––––––––––––––––––––––––––,

где Се – единовременные затраты первого дня производственного цикла;

С2,С3,… - затраты по дням производственного цикла;

Т2,Т3,…- время от момента разовых операций до окончания производственного цикла;

Ср – затраты, осуществляемые равномерно в течение производственного цикла;

С – производственная себестоимость изделия;

Т – длительность производственного цикла.

Затраты, нарастающие равномерно (Ср), принимаются в расчет средней себестоимости изделия в половинном размере, так как на всœех стадиях незавершенного производства они находятся одновременно.

Норматив по статье ʼʼРасходы будущих периодовʼʼ исчисляются по формуле:

Н = Ро + Рп – Рс,

где Ро – сумма расходов будущих периодов на начало планируемого периода;

Рп – расходы, осуществляемые в плановом периоде по смете;

Рс – расходы, включаемые в себестоимость продукции планируемого периода.

Готовая продукция, изготовленная на предприятии, характеризует переход оборотных средств из сферы производства в сферу обращения. Это единственный нормируемый элемент фондов обращения.

Норматив оборотных средств на готовую продукцию исчисляется по формуле:

где Р – однодневный выпуск товарной продукции по производственной себестоимости;

Д – норма запаса в днях.

Нормы оборотных средств по готовой продукции определяются отдельно для готовой продукции на складе и для товаров отгруженных, по которым расчетные документы находятся в оформлении.

Норма по готовой продукции на складе определяется временем комплектования и накопления продукции до необходимых размеров, хранения продукции на складе до отгрузки, упаковки и маркировки продукции, доставки ее до станции отправления и отгрузки.

Норма по товарам отгруженным, по которым документы не сданы в банк, определяется установленными сроками выписки счетов и платежных документов, сдачи документов в банк, временем зачисления сумм на счета предприятия.

Τᴀᴋᴎᴍ ᴏϬᴩᴀᴈᴏᴍ, устанавливаются частные нормативы по каждому элементу нормируемых оборотных средств. Далее путем сложения частных нормативов определяется совокупный норматив оборотных средств, отражающий общую потребность предприятия в собственных оборотных средствах в планируемом периоде.

Далее крайне важно сравнить полученный совокупный норматив с совокупным нормативом прошлого периода с тем, чтобы определить, как изменяется потребность предприятия в совокупных оборотных средствах в плановом периоде.

Разница между нормативами составляет сумму прироста или уменьшения норматива оборотных средств, что находит отражение в финансовом плане предприятия.

Определение потребности в оборотных средствах - понятие и виды. Классификация и особенности категории "Определение потребности в оборотных средствах" 2017, 2018.

Все чаще у банков возникает вопрос - как определить потребность в оборотных средствах заемщика? Математические формулы не всегда работают, в учебниках ничего об этом не сказано, опыта не у всех достаточно. Попробуем рассмотреть в данной статьи методы определения потребности в оборотных средствах.

Расчет торгово-производственного цикла (Далее - ТПЦ)

Перед расчетом лимита кредитования необходимо определить длительность ТПЦ. Например, срок доставки сырья 15 дней (оплата 100% аванс), производство товара 30 дней, срок доставки до покупателя 10 дней (оплата с отсрочкой платежа в течение 30 дней). Как мы видим из примера, ТПЦ составит 15+30+30 = 75 дней. Увеличим данный срок до 100 дней на риск непредвиденной ситуации.

Из вышеуказанного расчета мы можем сделать вывод, что срок транша (срок оборачиваемости) составит не более 100 дней.

Расчет лимита кредитования

Классический подход расчета потребности в оборотных средствах (Далее - ПОС) заключается в расчете суммы кредита из данных бухгалтерской отчетности на последнюю отчетную дату:

ПОС = Дебиторская задолженность + Запасы - Кредиторская задолженность.

Если ПОС получиться положительный - потребности нет. Если отрицательный - то есть, на сумму которая получилась при расчете.

Например, ДЗ - 100 м.р., Запасы - 15 м.р. , КЗ - 170 м.р. ПОС = 100+15-170 = - 55 м.р. Таким образом, лимит кредитования получается 55 м.р.

Необходимо проводить расчет за последние 12 месяцев на основании оборотно- сальдовых ведомостей, чтобы расчеты были корректные. Можно взять среднее значение.

Такой подход для расчета ПОС не подходит для компаний, занимающихся строительством, разными видами деятельности и предоставлением услуг.

Рефинансирование

При рефинансировании кредита на пополнение оборотных средств, повторно лимит не рассчитывается. В данном случае необходимо проанализировать на какие цели был потрачен кредит, выданный ранее.

Например, мы видим, что в июне 2014 года компании был предоставлен кредит 150 м.р. на оборотные средства. При этом, выручка за 1-е полугодие составила 600 м.р. ТПЦ - 30 дней. Расчеты с поставщиками - 100% предоплата, с покупателями - 70% предоплата, 30% по факту в течение 12 дней. На первый взгляд, потребности в оборотных средствах уже особо не наблюдается. Даже если взять среднемесячную выручку (600/6 = 100) и умножить ее на долю оплаты с отсрочкой платежа (30%), получается максимальная потребность 30 м.р. в мес. Кроме того, выданный кредит в размере 150 м.р., должен был увеличить среднемесячную выручку на 150 м.р. при ТПЦ в 30 дней, дополнительная выручка за второе полугодие должна составить около 150 м.р. * 6 = 900 м.р. По данным бухгалтерского баланса мы видим что годовая выручка составила всего-лишь 1300 м.р., должна быть больше на 900 м.р. Вопрос - на какие цели был использован предоставленный ранее кредит.

Данная ситуация могла возникнуть, если компания использовала кредит не по назначению, ответ мы можем найти анализируя следующие статьи баланса:

1. Изменение внеоборотных активов - компания могла направить средства на покупку ОС, строительство и т.д.,
2. Изменение финансовых вложений - средства могли быть потрачены на предоставление займов, покупку долей и т.д.
3. Снижение кредиторской задолженности - компания могла «залатать» дыры по кредиторской задолженности
4. Резкое увеличение авансов выданных - средства могли быть потрачены на выданные авансы, которые до сих пор не закрыты (УБЫТКИ или длительный срок поставки)

В любом случае, необходимо запросить выписку по 51 счету и посмотреть по назначению платежей - куда были направлены кредитные средства. Далее, проверить данных контрагентов по СЭБ. Если компании имеют признаки транзитных, то можно сделать вывод, что кредит «выведен» из бизнеса. Если же компании реальные, необходимо проанализировать структуру и динамику ДЗ и КЗ по оборотно-сальдовым ведомостям.

В случае, если будет сделан вывод, что предоставленный ранее кредит, на который требуется рефинансирование, был «выведен» из бизнеса или использован не по целевому назначению, рефинансирование не целесообразно.

Второй вопрос, который должен задать банк - в связи с чем компания просит рефинансирование. Если дело в снижение процентной ставки, более менее понятно. Но если компания просит увеличить срок кредитования да еще и под ставку выше, картина на лицо - заемщик не справляется с долговой нагрузкой.

Кредит на увеличение оборотных средств

Категорически нельзя проводить какой-либо расчет ПОС с помощью формул при увеличение оборотных средств. В данном случае имеется ввиду, что компания обратилась в банк не за пополнение оборотных средств, а за кредитом на увеличение оборотных средств. Это большая разница.

Например, компания заключила крупный контракт на 300 м.р. По условиям данного договора, она должна за свой счет выполнить работы в течение 6 мес и только после этого будет оплата. В данном случае очевидно, что возникает потребность в 300 м.р. и никаких формул тут применять не надо. А вот проанализировать риски не выполнения контракта - необходимо в первую очередь.

Таким образом, мы провели краткий обзор, когда и как рассчитывать сумму кредита на ПОС.

Пусть Ваши риски будут минимальны!

При планировании потребности предприятия в оборотных средствах применяются 3 метода:

Аналитический;

Коэффициентный;

Метод прямого счета.

Аналитический метод предполагает определение потребности в оборотных средствах в размере их среднефактических остатков с учетом роста объема производства. Применяется на тех предприятиях, где средства, вложенные в материальные ценности и затраты, имеют большой удельный вес в общей сумме оборотных средств.

При коэффициентном методе запасы и затраты подразделяются на зависящие от изменения объемов производства (сырье, материалы, затраты на незавершенное производства, готовая продукция на складе) и не зависящие от него (запчасти, МБП, РБП). По первой группе потребность в оборотных средствах определяется исходя из их размера в базисном году и темпов роста производства продукции в предстоящем году. По второй группе оборотных средств потребность планируется на уровне их среднефактических остатков за ряд лет.

Метод прямого счета предусматривает обоснованный расчет запасов по каждому элементу оборотных средств с учетом всех изменений в уровне организационно-технического развития предприятия, транспортировке товарно-материальных ценностей, практике расчетов между предприятиями. Такой метод используется при организации нового предприятия и периодическом уточнении потребности в оборотных средствах действующих предприятий. В общем виде его содержание предусматривает следующие этапы работ:

разработка норм запаса по отдельным важнейшим видам товарно-материальных ценностей (ТМЦ) всех элементов нормируемых оборотных средств, выраженных в днях запаса, процентах, руб. и т.д. Норма запаса рассчитывается по каждому элементу оборонных средств и характеризует минимальный объем запаса ТМЦ на определенный период времени, который необходим для обеспечения непрерывности производственного процесса;

расчет среднедневного расхода данного вида ТМЦ на основе их расхода по смете затрат на производство. Среднедневной расход рассчитывается как частное отделения соответствующих затрат на производство на 90, 180 или 360 дней;

определение норматива собственных оборотных средств в денежном выражении для каждого элемента оборотных средств и совокупной потребности предприятия в оборотных средствах.

Нормирование оборотных средств осуществляется по следующим направлениям:

нормирование оборотных средств, вложенных в производственные запасы;

определение потребности в оборотных средствах, вложенных в незавершенное производство;

нормирование по статье “Расходы будущих периодов”;

нормирование по статье “Готовая продукция”;

нормирование незавершенного производства.

Рассмотрим подробно названые направления:

1. Нормирование оборотных средств, вложенных в производственные запасы.

Величина мин. потребности в пр. запасах = однодневный расход*норма запасов в днях.

Однодневный расход = расход в 4 квартале / 90 дней.

В отраслях, где производство носит сезонный характер, норматив определяется по кварталу, в котором наблюдается наименьшая потребность в оборотных средствах. При этом пиковые нагрузки покрываются за счет банковских кредитов.

Процесс нормирования оборотных средств на предприятии важен еще и потому, что в ходе проведения такой работы анализируется практика снабжения, размещения и потребления оборотных средств.

Норма запасов исчисляется следующим образом:

Для определения нормы запасов расчет ведется по той части исходных сырья, материалов, которые составляют 70-80% от стоимости продукта. Норма запаса по прочим запасам складывается из нескольких промежуточных запасов, т.е. из времени пребывания сырья и материалов в том или ином состоянии:

1. текущий/складской запас;

2. гарантийный/страховой запас;

3. транспортный запас;

4. разгрузка, приемка, складирование материалов;

5. технологический запас/сушка, раскрой, подборка, зачистка.

Основной из названых видов запасов – текущий/складской запас (I).

Назначение текущего запаса – обеспечение процесса производства между поставками, следовательно величина текущего запаса прежде всего определяется интервалами между поставками. Интервал между поставками м.б. определен исходя из договоров поставки. Если связи устойчивые, то договор поставок составляют на 1 год, где сроки поставок определены.

Особенность исчисления нормы текущего запаса заключается в том, что предприятие может иметь не одного, а несколько поставщиков.

Норму текущего запаса как правило принимают равной половине интервала между поставками. При этом в день завоза запас максимален.

где N – норматив запасов;

O – однодневный расход;

H – норма запасов в днях.

Однако не всегда следует принимать норму текущего запаса равной половине интервала поставки:

1. Норму текущего запаса следует принимать равной 100%, если предприятие имеет небольшое количество поставщиков (1-2шт.), т.е. их поставки не перекрывают др. др.

2. Если интервал поставки короткий (5-6дн.), то велика вероятность сбоя поставок, поэтому необходимо величину текущего запаса принять равной периодичности поступлений, т.е. 100%.

Как правило, при отсутствии договоров поставки за основу исчисления норм запасов сырья принимаются практически сложившиеся интервалы поставок.

В расчет не принимаются нетипичные поставки:

чрезмерно крупные;

чрезмерно мелкие.

Интервал поставки = 360/ количество поступлений (если нет отклонений в периодичности и количестве поставок).

При этом поставки, приходящиеся на 1 день, приравниваются к одной поставке.

Потребность в основных средствах определяется дифференцированно по их видам: здания, помещения магазинов, палаток, павильонов и другое - пассивная часть основных фондов ; оборудование, транспортные средства, вычислительная техника и другое - активная часть основных фондов.
И с ходными данными для расчета потребности в основных средствах на будущий период являются: планируемый объем товарооборота; фондоемкость основных фондов; рыночная стоимость отдельных видов основных фондов; стоимость установки оборудования и других механизмов.
Определение потребности предприятия в собственных оборотных средствах осуществляется в процессе планирования, т.е. определения норматива оборотных средств.
Норматив оборотных средств – это минимальная сумма денежных средств, постоянно необходимая предприятию для его деятельности.
Величина норматива не является постоянной. Размер оборотных средств зависит от объемов реализации товаров, условий снабжения и сбыта, ассортимента реализуемой продукции, применяемых форм расчета.
За основу расчетов целесообразно брать данные IV квартала, в котором объем реализации, как правило, наибольший в годовой программе. Для предприятий с сезонным характером производства – наименьший, т.к. потребность в дополнительных оборонных средствах можно обеспечить краткосрочными ссудами банка.
П роцесс планирования состоит из нескольких последовательных этапов:
1) разработка норм запаса по каждому элементу нормируемых оборотных средств.
Нормы оборотных средств характеризуют минимальные запасы товарно-материальных ценностей на определенный период времени, который необходим для обеспечения непрерывности торгово-технологического процесса, рассчитанных в днях запаса, в процентах или других единицах.
2) определение норматива собственных ОбС в денежном выражении для каждого элемента ОбС, тем самым определяются частные нормативы;
3) определятся совокупный норматив потребности предприятия в ОбС.

Совокупный норматив оборотных средств равен сумме нормативов по всем элементам и определяет общую потребность предприятия в оборотных средствах:

Потр. = ПТЗ+ +Пден.с.+Ппрочие активы

Планирование по кварталам аналогично планированию по кварталам товарных запасов.
Источниками финансирования оборотных средств предприятия являются:
- собственные средства;
- устойчивые пассивы (задолженность по з/пл, отчисления во внебюджетные фонды; кредиторская задолженность поставщикам за товары и финансовым органам по уплате налогов);
- заемные средства (краткосрочные кредиты и займы)
- привлеченные средства – как правило это кредиторская задолженность во всех ее разновидностях.

Потребность в оборотных средствах определяется предприятием при составлении финансового плана. Величина норматива не является постоянной. Размер собственных оборотных средств зависит от объема производства, условий снабжения и сбыта, ассортимента производимой продукции, применяемых форм расчетов.
При исчислении потребности предприятия в собственных оборотных средствах необходимо учитывать следующее. Собственными оборотными средствами должны покрываться потребности не только основного производства для выполнения производственной программы, но и потребности подсобного и вспомогательного производств, жилищно-коммунального хозяйства и других хозяйств, не относящихся к основной деятельности предприятия и не состоящих на самостоятельном балансе, а также для капитального ремонта, осуществляемого собственными силами. На практике, однако, часто учитывают потребность в собственных оборотных средствах только для основной деятельности предприятия, тем самым занижая эту потребность.
Нормирование оборотных средств осуществляется в денежном выражении. В основу определения потребности в них положена смета затрат на производство продукции (работ, услуг) на планируемый период. При этом для предприятий с несезонным характером производства за основу расчетов целесообразно брать данные IV квартала, в котором объем производства, как правило, наибольший в годовой программе. Для предприятий с сезонным характером производства - данные квартала с наименьшим объемом производства, поскольку сезонную потребность в дополнительных оборотных средствах обеспечивают краткосрочные ссуды банка.
Для определения норматива принимается во внимание среднесуточный расход нормируемых элементов в денежном выражении. По производственным запасам среднесуточный расход рассчитывается по соответствующей статье сметы затрат на производство; по неза¬вершенному производству - исходя из себестоимости валовой или товарной продукции; по готовой продукции - на основании производственной себестоимости товарной продукции.
В процессе нормирования устанавливаются частные и совокупный нормативы.
Процесс нормирования состоит из нескольких последовательных этапов. Вначале разрабатываются нормы запаса по каждому элементу нормируемых оборотных средств. Норма - это относительная величина, соответствующая объему запаса каждого элемента оборотных средств. Как правило, нормы устанавливаются в днях запаса и означают длительность периода, обеспечиваемого данным видом матери¬альных ценностей. Например, норма запаса составляет 24 дня. Следовательно, запасов должно быть ровно столько, сколько обеспечит производство в течение 24 дней.
Норма запаса может устанавливаться в процентах или в денежном выражении к определенной базе.
Далее, исходя из нормы запаса и расхода данного вида товарно-материальных ценностей, определяется сумма оборотных средств, необходимых для создания нормируемых запасов по каждому виду оборотных средств. Так определяются частные нормативы.
К частным относятся нормативы оборотных средств в производственных запасах: сырья, основных и вспомогательных материалов, покупных полуфабрикатов, комплектующих изделий, топлива, тары; в незавершенном производстве и полуфабрикатах собственного производства; в расходах будущих периодов; готовых изделиях.

И наконец, определяется совокупный норматив путем сложения частных нормативов. Таким образом, норматив оборотных средств представляет собой денежное выражение планируемого запаса товарно-материальных ценностей, минимально необходимых для нормальной хозяйственной деятельности предприятия.
Методы нормирования (применяются следующие основные методы нормирования оборотных средств: прямого счета, аналитический, коэффициентный):
1. Метод прямого счета предусматривает обоснованный расчет запасов по каждому элементу оборотных средств с учетом всех изменений в уровне организационно-технического развития предприятия, транспортировке товарно-материальных ценностей, практике расчетов между предприятиями. Этот метод, будучи очень трудоемким, требует высокой квалификации экономистов, привлечения к нормированию работников многих служб предприятий (снабжения, юридической, сбыта продукции, производственного отдела, бухгалтерии). Но это позволяет наиболее точно рассчитать потребность предприятия в оборотных средствах.
2. Аналитический метод применяется в том случае, когда в планируемом периоде не предусмотрено существенных изменений в условиях работы предприятия по сравнению с предшествующим. В этом случае расчет норматива оборотных средств осуществляется укрупненно, учитывая соотношение между темпами роста объема производства и размером нормируемых оборотных средств в предшествующем периоде. При анализе имеющихся оборотных средств их фактические запасы корректируются, излишние исключаются.
3. При коэффициентном методе новый норматив определяется на базе норматива предшествующего периода путем внесения в него изменений с учетом условий производства, снабжения, реализации продукции (работ, услуг), расчетов.
Аналитический и коэффициентный методы применимы на тех предприятиях, которые функционируют более года, в основном сформировали производственную программу и организовали производственный процесс и не располагают достаточным количеством квалифицированных экономистов для более детальной работы в области планирования оборотных средств.
На практике наиболее распространен метод прямого счета. Преимуществом этого метода является достоверность, позволяющая сделать наиболее точные расчеты частных и совокупного нормативов.
Особенности различных элементов оборотных средств определяют специфику их нормирования. Рассмотрим основные методы нормирования важнейших элементов оборотных средств: материалов (сырья, основных материалов и полуфабрикатов), незавершенного производства и готовой продукции.

Норматив оборотных средств по запасам сырья, основных материалов и покупных полуфабрикатов исчисляется на основании их среднего однодневного расхода (Р) и средней нормы запаса в днях.
Однодневный расход определяется путем деления затрат на определенный элемент оборотных средств на 90 дней (при равномерном характере производства - на 360 дней).
Средняя норма оборотных средств определяется как средневзвешенная величина исходя из норм оборотных средств на отдельные виды или группы сырья, основных материалов и покупных полуфабрикатов и их однодневного расхода.
Норма оборотных средств по каждому виду или однородной группе материалов учитывает время пребывания в текущем (Т), страховом (С), транспортном (М), технологическом (А) и подготовительном (Д) запасах.
Текущий запас - основной вид запаса, необходимый для бесперебойной работы предприятия между двумя очередными поставками. На размер текущего запаса влияют периодичность поставок материалов по договорам и объем их потребления в производстве. Норма оборотных средств в текущем запасе обычно принимается в размере 50% среднего цикла снабжения, что обусловлено поставкой материалов несколькими поставщиками и в разные сроки.
Страховой запас - второй по величине вид запаса, который создается на случай непредвиденных отклонений в снабжении и обеспечивает непрерывную работу предприятия. Страховой запас принимается, как правило, в размере 50% текущего запаса, но может быть и меньше этой величины в зависимости от местоположения поставщиков и вероятности перебоя в поставках.
Транспортный запас создается в случае превышения сроков грузооборота в сравнении со сроками документооборота на предприятиях, удаленных от поставщиков на значительные расстояния.
Технологический запас создается в случаях, когда данный вид сырья нуждается в предварительной обработке, выдержке для придания определенных потребительских свойств. Этот запас учитывается в том случае, если он не является частью процесса производства. Например, при подготовке к производству некоторых видов сырья и материалов необходимо время на подсушку, разогрев, размол и т.д.
Подготовительный запас связан с необходимостью приемки, разгрузки, сортировки и складирования производственных запасов. Нормы времени, необходимого для этих операций, устанавливаются по каждой операции на средний размер поставки на основании технологических расчетов или посредством хронометража.
Норматив оборотных средств в запасах сырья, основных материалов и покупных полуфабрикатов (Н), отражающий общую потребность в оборотных, средствах по этому элементу производственных запасов, исчисляется как сумма норм оборотных средств в текущем, страховом, транспортном, технологическом и подготовительном за¬пасах. Полученная общая норма умножается на однодневный расход по каждому виду или группам материалов:

Н=Р(Т+С+М+А+Д).

В производственных запасах нормируются также оборотные средства в запасах вспомогательных материалов, топлива, тары и др.

Величина норматива оборотных средств в незавершенном производстве зависит от четырех факторов: объема и состава производимой продукции, длительности производственного цикла, себестоимости продукции и характера нарастания затрат в процессе производства.
Объем производимой продукции непосредственно влияет на величину незавершенного производства: чем больше производится продукции при прочих равных условиях, тем больше будет размер незавершенного производства. Изменение состава производимой продукции поразному влияет на величину незавершенного производства. При повышении удельного веса продукции с более коротким циклом производства объем незавершенного производства сократится, и наоборот.
Себестоимость продукции прямо влияет на размер незавершенного производства. Чем ниже затраты на производство, тем меньше объем незавершенного производства в денежном выражении. Рост себестоимости продукции влечет увеличение незавершенного производства.
Объем незавершенного производства прямо пропорционален продолжительности производственного цикла. Производственный цикл включает время производственного процесса, технологический запас, транспортный запас, время накопления полуфабрикатов перед началом следующей операции (оборотный запас), время нахождения полуфабрикатов в запасе для гарантии непрерывности процесса производства (страховой запас). Продолжительность производственного цикла равна времени с момента первой технологической операции до приемки готового изделия на складе готовой продукции. Сокращение запасов в незавершенном производстве способствует улучшению использования оборотных средств за счет сокращения длитель¬ности производственного цикла.
Для определения нормы оборотных средств по незавершенному производству необходимо знать степень готовности изделий. Ее отражает так называемый коэффициент нарастания затрат.
Все затраты в процессе производства подразделяются на единовременные и нарастающие. К единовременным относятся затраты, производимые в самом начале производственного цикла, - затраты сырья, материалов, покупных полуфабрикатов. Остальные затраты считаются нарастающими. Нарастание затрат в процессе производства может происходить равномерно и неравномерно.

Если равномерность в наслаивании затрат отсутствует, то коэффициент нарастания затрат определяется по графику последовательности нарастания затрат по главным изделиям.
В рассматриваемом примере норма оборотных средств по незавершенному производству п, определяемая как произведение средней продолжительности производственного цикла в днях и коэффициента нарастания затрат.
Норматив оборотных средств на незавершенное производство определяется как произведение стоимости однодневного расхода по смете затрат на производство валовой продукции и нормы оборотных средств.

Норматив на незавершенное производство - Н = 3* Т*К.

где 3 - однодневный расход;

Т - длительность производственного цикла, дни;

К - коэффициент нарастания затрат в незавершен¬ном производстве.
Расчет норматива оборотных средств на незавершенное производство в отдельных отраслях промышленности может производить¬ся иными методами в зависимости от характера производства.

Норматив оборотных средств на готовую продукцию определяется как произведение однодневного выпуска товарной продукции в предстоящем году по производственной себестоимости и нормы оборотных средств:

Н=В *Т/Д,

где Н - норматив оборотных средств на готовую продукцию;

В - выпуск товарной продукции в IV квартале предстоящего года (при равномерном характере производства) по производственной себестоимости;

Д - число дней в периоде; Т

Норма оборотных средств на готовую продукцию, дни.
Норма запаса (Т) устанавливается в зависимости от времени, необходимого:
на подбор отдельных видов изделий и их комплектования в партии;
на упаковку и транспортировку продукции со склада поставщиков до станции отправителя;
на погрузку.
Совокупный норматив оборотных средств на предприятии равен сумме нормативов по всем их элементам и определяет общую потребность хозяйствующего субъекта в оборотных средствах. Общая норма оборотных средств устанавливается путем деления совокупного норматива оборотных средств на однодневный выпуск товарной продукции по производственной себестоимости в IV квартале, по данным которого рассчитывалась норма.
К ненормируемым оборотным средствам сферы обращения отно¬сятся средства в товарах отгруженных, денежные средства, средства в дебиторской задолженности и прочих расчетах. Хозяйствующие субъекты имеют возможность управлять этими средствами и воздействовать на их величину с помощью системы кредитования и расчетов.

Ритмичность и слаженность деятельности фирмы, эффективность использования всех его ресурсов зависят от обеспеченности фирмы оборотными средствами. Недостаток оборотных средств приводит к простоям, а, следовательно, снижению объема реализации и прибыли. Излишек оборотных средств приводит к замедлению их оборачиваемости, поскольку избыточная часть этих средств не участвует в обороте. Таким образом, необходимо обоснованное определение потребности фирмы в оборотных средствах.

В основном на практике применяют два метода нормирования оборотных средств: экономико-статистический и метод прямого счета. Экономико-статистический метод нормирования оборотных средств опирается на изучении уровня запасов оборотных средств, которые сложились за предыдущие периоды с учетом влияния отдельных факторов на скорость их оборота. При этом выявляют излишние запасы и уточняют необходимый размер запасов данных видов оборотных средств в связи с изменением условий производства и снабжения. Такого рода уточненный результат и выступает нормативом оборотных средств на планируемый период. Экономико-статистический метод используется в тех случаях, когда не предусматриваются существенные изменения в условиях работы предприятия в планируемом периоде.

Метод прямого счета состоит в том, что рассчитываются нормы оборотных средств по каждому конкретному виду товарно-материальных ценностей, затем перемножая на соответствующий однодневный расход или объем продажи, определяют их нормативы, т.е. суммы оборотных средств. Общий норматив оборотных средств будет представлять сумму нормативов по всем элементам. Этот метод является наиболее точным, обоснованным, но вместе с тем расчет норм оборотных средств представляет собой довольно трудоемкий процесс.

Нормы оборотных средств устанавливаются на определенный период времени и характеризуют минимальные запасы товарно-материальных ценностей, рассчитанных в днях запаса или в процентах к определенной базе (товарной продукции, объему основных фондов).

Рассмотрим расчет потребности оборотных средств по отдельным видам.

Потребность в оборотных средствах по сырью и материалам определяется умножением их нормы в днях на однодневный их расход, по следующей формуле:

где Нс - нормативная потребность в сырье и материалах;

Nс - норма запасов сырья в днях;

рс - однодневный расход (среднесуточное потребления) сырья;

Рс - общий расход сырья в периоде;

Д - число дней в периоде (принято считать в месяце 30 дней, в квартале 90 дней, в году 360 дней).

Пример. Расход муки на выпечку хлеба на квартал составляет 180 т.

Норма производственного запаса сырья -10 дней.

Средняя закупочная цена 1 тонны (тыс. руб.)-12

Определим среднедневной расход муки 180/90 = 2 т. Теперь рассчитаем величину производственного запаса муки 2*10 = 20 т.

Потребность в оборотных средствах по сырью и материалам (тыс. руб.) 20*12 =240 тыс. руб.

Норма в днях по производственным запасам (сырью, материалам, покупным полуфабрикатам) складывается из времени:

нахождения материалов на складе для текущего производственного процесса (текущий запас) и

нахождения в виде страхового запаса;

подготовки материалов к производству (технологический запас);

выгрузки, приемки, складской обработки и лабораторного анализа (подготовительный запас);

пребывания материалов в пути (транспортный запас).

Наибольшую долю в общей норме оборотных средств производственного запаса занимает норма текущего запаса.

Текущий запас предназначен для обеспечения бесперебойной работы предприятия до очередного завоза материалов на предприятие. Поэтому его величина зависит в первую очередь от интервала между очередными поставками и среднесуточного расхода материалов.

Максимальная величина текущего запаса (Nmax ) рассчитывается следующим образом:

где рс -- среднесуточный расход данного материала

Jз -- интервал между двумя очередными поставками, дни.

В момент завоза текущий запас будет равен максимальному значению, а затем в ходе ежедневного расходования будет снижаться до минимума и достигнет нулевое значение в канун очередного завоза. Таким образом, среднее значение текущего запаса составит половину его максимального значения:

Пример. Расход муки на выпечку хлеба на квартал 180 т.

Частота завоза муки на пекарню 3 партий в месяц. Определить величину текущего запаса.

Среднедневной расход муки 2 т/день. (180/90)

Интервал завоза - это частное от деления числа дней в периоде на частоту завоза 30/3 =10 дн.

Норма текущего запаса составит половину интервала завоза 10/2=5 дн.

Величина текущего запаса будет равна 5 дн.*2 т/день = 10 т.

На случай возможных срывов поставок во времени и срочного изменения производственной программы требуется создать страховой запас , размер которого устанавливается, как правило, в процентах к норме текущего запаса (от 30 до 50%).

Отдельные производственные процессы требуют определенные подготовительные операции (сушка, смешивание, брожение и т.д.). Запас сырья и материалов, проходящих подготовку к производству, называется технологическим запасом , а их величина рассчитывается исходя из длительности подготовительного цикла.

Пример. Столярный цех расходует в день не менее 5 куб. метров древесины. Древесина требует сушки в специальной сушилке в среднем 14 дней. Определим величину технологического запаса древесины и заодно необходимый рабочий объем сушилки:

5*14=70 куб. метров.

Среднее время нахождения сырья и материалов в пути определяет транспортный запас . Норматив транспортного запаса можно определить как средний остаток материалов за предыдущие периоды, а чтобы рассчитать норму следует норматив разделить на однодневный расход.

На основе фактически сложившихся данных определяется также и подготовительный запас (время на выгрузку, доставку на склад, приемку и складирование).

Общая норма запасов по каждому виду сырья и материалов определяется суммированием их норм во всех видах запасов.

Норма запаса по незавершенному производству (Nнез) рассчитывается исходя из продолжительности производственного цикла и степени готовности изделий, которая выражается через коэффициент нарастания затрат, по следующей формуле:

где Тц -- длительность производственного цикла, дни;

Кнз -- коэффициент нарастания затрат.

Коэффициент нарастания затрат всегда больше нуля и меньше единицы.

Пример. Продолжительность производственного цикла 3 дня. На производство изделия в первый день тратится средств на сумму 500 руб., на второй день 300 руб., а на третий день 200 руб. Всего затраты на 1 изделие составляют 1000 руб. Определить коэффициент нарастания затрат. Затраты нарастающим итогом выглядят следующим образом:

Первый день - 500 руб.

Второй день 800 руб. (500+300)

Третий день 1000 руб. (500+300+200)

Коэффициент нарастания затрат = (500+800+1000)/3*1000= 0,77

Норма запаса по незавершенному производству = 0,77*3=2,4 дн.

Норма запаса по готовой продукции зависит от времени оформления заказа, подборки и подсортировки изделий по заказам, упаковки и маркировки, хранения на складе до размера партии отгрузки, комплектования изделий до транзитной нормы, продолжительности транспортировки изделий со склада предприятия до станции отправления и погрузки в транспортные средства.

После расчета норм запасов определяется норматив оборотных средств в денежном выражении для отдельных элементов оборотных средств и в целом по предприятию.

Потребность в оборотных средствах по товарным запасам рассчитывается по следующей формуле:

где Н ТЗ - нормативная потребность в товарных запасах в сумме;

В ТЗ - норма товарного запаса в днях;

Тс - товарооборот в планируемом периоде;

Д - число дней в периоде.

Иначе говоря, потребность в оборотных средствах по товарным запасам определяется умножением однодневного объема реализованной продукции по покупным ценам на норму запасов в днях.

Норма товарного запаса представляет собой расчетное время нахождения товарного запаса в форме торгового запаса, страхового запаса, запаса в пути, запаса на приемку и подготовку к продаже.

Торговый запас в свою очередь состоит из двух частей. Первая часть: рабочий запас, - предназначен для обеспечения продажи в течение рабочего дня и демонстрации торгового ассортимента покупателям. Норму рабочего запаса определяется по следующей формуле:

где Nр.з .- норма рабочего запаса в днях оборота;

Ос - среднедневной оборот;

Ам - количество ассортиментных разновидностей товарной группы находящихся в продаже;

Цс - средняя цена одной ассортиментной разновидности.

Вторая часть торгового запаса: запас пополнения обеспечивает бесперебойную продажу товара до его очередного завоза. Она рассчитывается исходя из интервала завоза и числа ассортиментных разновидностей в одной партии:

где N з.п. - норма запаса пополнения;

И п - интервал между завозом двух партий товаров, дни;

А п - число ассортиментных разновидностей в одной партии.

Страховой (гарантийный) запас, как правило, устанавливается в зависимости от торгового запаса дифференцировано по каждой группе товаров и предназначен для сглаживания резких колебаний спроса.

Нормы запасов в пути, а также на приемку и подготовку товаров к продаже устанавливаются на основе сложившихся уровней и резервов их снижения.

В итоге норма товарного запаса рассчитывается как сумма норм перечисленных выше элементов.

Пример. План товарооборота магазина на четвертый квартал 900 тыс. руб. В продаже постоянно имеются 500 разновидностей товаров. Средняя цена одной разновидности товара 20 руб. Интервал между завозом двух партий - 6 дней. Количество разновидностей поступающих в одной партии, - 50.

Время в пути - 3 дня. Время на приемку товаров - 2 дня. Гарантийный запас составляет 50 % торгового запаса. Определить норму и норматив товарного запаса. Среднедневной оборот в четвертом квартале составит

900 тыс. руб. / 90 = 10000 руб.

Определим первую часть торгового запаса

Определим вторую часть торгового запаса

Норма торгового запаса 2+30=32 дн.

Определим норму товарного запаса 32 + 50*32/100 + 2+ 3 = 53 дн.

Норматив товарного запаса 53*10 = 530 тыс. руб.

Потребность в денежных средствах возникает при покупке товаров и выполнении других хозяйственных операций. Она рассчитывается по следующей формуле:

где N Д - нормативная потребность в денежных средствах;

Р Д - план расходования денежных средств по закупке товаров и другим хозяйственным операциям;

Ко Д - коэффициент оборачиваемости денежных средств (число оборотов);

КНп - коэффициент неравномерности потока платежей.

Остатки денежных средств образуются также в кассе и пути при реализации товаров. Потребность в денежных средствах в кассе и переводы в пути определяются умножением однодневного объема реализованной продукции(выпуска) по продажным ценам на норму остатков денежных средств в днях.

Потребность в прочих товарно-материальных ценностях (тара, малоценный инвентарь) определяется по каждому виду методом прямого счета или на основе сложившейся тенденции расходования их в отчетном периоде и предполагаемых изменений в будущем.